Grand City Properties S.A./€GYC
Grand City Properties stock falls as recent analyst target cuts and concerns over higher interest rates and financing costs weigh on the residential property sector.
11 órával ezelőttLightyear AI
1N1Hé1HóYTD1É5ÉMAX
A befektetés kockázattal jár
Grand City Properties S.A. – Információk
- Tőzsdei azonosító
- €GYC
- Szektor
- Real Estate
- Elsődleges kereskedési helyszín
- XETRA
- Alkalmazottak száma
- 586
- Székhely
- Luxembourg, Luxembourg
- Weboldal
- www.grandcityproperties.com
GYC – Mérőszámok
AlapvetőHaladó
1,5 Mrd €
3,72
2,24 €
1,01
0,30 €
3,60%
Árfolyam és forgalom
Piaci kapitalizáció
1,5 Mrd €
Béta
1.01
52 hetes csúcs
11,58 €
52 hetes mélypont
8,59 €
Átlagos napi forgalom
76 E
Osztalék
0,30 €
Pénzügyi erő
Likviditási ráta
1,157
Likviditási gyorsráta
1,108
Sajáttőke-arányos hosszú lejáratú adósság
0,561
Sajáttőke-arányos adósság
0,745
Kamatfedezet (TTM)
4,69%
Profitabilitás
EBITDA (TTM)
342,194
Bruttó haszonkulcs (TTM)
57,61%
Nettó haszonkulcs (TTM)
71,57%
Árbevétel-arányos működési eredmény (TTM)
54,57%
Effektív adókulcs (TTM)
-28,78%
Egy dolgozóra jutó árbevétel (TTM)
1 040 000 €
A vezetőség hatékonysága
Eszközarányos megtérülés (TTM)
1,82%
Sajáttőke-arányos megtérülés (TTM)
8,84%
Értékelés
P/E mutató (TTM)
3,724
Árbevétel-arányos árfolyam (TTM)
2,4
P/B mutató
0,36
Árfolyam/tárgyi eszk. könyv sz. értéke (TTM)
0,36
Árfolyam/szabad cash flow (TTM)
5,167
Egy részvényre jutó szabad cash flow hozam (TTM)
19,35%
Egy részvényre jutó szabad cash flow (TTM)
1,614
Osztalékhozam (TTM)
3,60%
Növekedés
Árbevétel-változás (TTM)
2,40%
Egy részvényre jutó nyereség változása (TTM)
-7,72%
3 éves árbevétel-növekedés (CAGR)
-0,42%
10 éves árbevétel-növekedés (CAGR)
4,38%
EPS 3 éves növekedése (CAGR)
-2,75%
EPS 10 éves növekedése (CAGR)
-3,17%
A részvényar. oszt. 10 éves növekedése (CAGR)
1,84%
A bikák/medvék szerint
Az operatív portfólió megbízható növekedést produkál: az első félévi nettó bérleti bevétel és a korrigált EBITDA egyaránt 3%-kal nőtt, az összehasonlítható alapon számított bérleti díjak 3,3%-kal emelkedtek, az üresedési ráta pedig alacsony, 3,7%-os maradt. A vállalat ismét megerősítette, hogy 2026-ra hozzávetőleg 3,5%-os, összehasonlítható alapon számított bérletidíj-növekedést vár, amit a piacain tapasztalható tartós lakáskereslet támogat. (Grand City Properties, Grand City Properties)
A mérleg mozgásteret biztosít a GCP számára a piaci stressz átvészeléséhez és a szelektív befektetésekhez. A vállalat €1,4 milliárd készpénzzel és likvid eszközzel rendelkezett, LTV-mutatója 33%, kamatfedezeti mutatója 4,7-szeres, adósságfedezeti aránya pedig 95% volt; az örökjáradék-kötvények refinanszírozása emellett 2031-ig megszünteti a további kamat-újraárazási időpontokat. (Grand City Properties, Grand City Properties)
A tőke újraallokálása arra utal, hogy a vállalat fegyelmezetten hajtja végre stratégiáját, nem pedig öncélúan növekszik. A GCP €31 millió értékben értékesített főként nem alaptevékenységhez tartozó eszközöket, a könyv szerinti értéknél 13%-kal magasabb áron, miközben €75 millió értékben vásárolt németországi lakóingatlanokat, és egy londoni újépítésű portfólióval bővítette állományát a jövőbeli bérleti bevételek támogatása érdekében. (Grand City Properties)
A magasabb finanszírozási költségek már csökkentik az ismétlődő eredményt: az első félévi FFO I 4%-kal, €91 millióra esett, annak ellenére, hogy a nettó bérleti bevétel és a korrigált EBITDA 3%-kal nőtt. A vezetőség 2026-ra vonatkozó, €175–185 milliós FFO I-előrejelzése elmarad az előző évi szinttől, ami azt mutatja, hogy a bérletidíj-növekedés még nem ellensúlyozza teljes mértékben a finanszírozási költségeket. (Grand City Properties, MarketScreener)
A refinanszírozás megszüntetett egy közelgő kamat-újraárazási időpontot, de az €603 millió értékű, 1,5%-os örökjáradék-kötvényeket €600 millió értékű, 5,25%-os kamatozású kötvényekre cserélte. Az adósság átlagos hátralévő futamideje szintén 3,8 évre rövidült, miközben az LTV 31%-ról 33%-ra emelkedett, a nettó adósság/EBITDA mutató pedig elérte a 8,7-szeres szintet, így a vállalat továbbra is kitett marad, ha a hitelfelvételi költségek tartósan magasak lesznek. (Grand City Properties, Grand City Properties)
A számviteli eredmény továbbra is ingadozó, mivel az átértékelési nyereségek jelentős hatással bírnak: az első félévi nettó nyereség €210 millióról €129 millióra csökkent, miközben az ingatlanok összehasonlítható alapon számított értéke a tőkekiadások nélkül mindössze 0,2%-kal nőtt. A kedvezőtlenebb értékelési környezet ezért akkor is nyomást gyakorolhat a kimutatott nyereségre és a nettó eszközértékre, ha a bérleti díjak tovább emelkednek. (Grand City Properties, Grand City Properties)
Az adatokat havonta összesíti a Lightyear AI-ja. Utolsó frissítés: 2026. szept. 16.
Közelgő események
Nincsenek közelgő események
Alapok ezzel: (GYC)
ÖsszesEURGBPUSD
Alap neve | Alap mérete | €GYC súlyozás |
|---|---|---|
iShares European Property Yield€IPRP | 813 M € | 0,23% |
iShares European Property Yield£IPRP | 698 M £ | 0,23% |
Xtrackers MSCI Europe Small Cap€DX2J | 3,2 Mrd € | 0,02% |
Xtrackers MSCI Europe Small Cap£XXSC | 2,8 Mrd £ | 0,02% |
iShares Developed Markets Property Yield$IDWP | 1,2 Mrd $ | 0,02% |
A fenti adatok csak tájékoztató jellegűek, így nem feltétlenül pontosak és teljes körűek. A tényleges végrehajtási árfolyam változhat. A múltbeli teljesítmény nem jelzi előre a jövőbeli eredményeket. A hozamot befolyásolhatják az árfolyam-ingadozások, valamint az alkalmazandó díjak és költségek. A befektetés kockázattal jár.
A piaci adatokat a CBOE Europe és a Deutsche Börse szolgáltatja.